يقيّد البنك المركزي النيجيري شركات الدفع من السيطرة على المستهلكين والتجار

أدخل البنك المركزي النيجيري (CBN) قواعد جديدة لهيكل السوق قد تحول دون هيمنة أي مؤسسة مالية منفردة على مدفوعات المستهلكين والتجار في آنٍ واحد.

وكشف المنظِّم في تعميم أصدره يوم الاثنين أن أي مؤسسة مالية مرخَّصة تسيطر على أكثر من 25% من سوق إصدار المستهلكين ستُقيَّد بحصة سوقية لا تتجاوز 15% في أنشطة استحواذ التجار.

جاءت هذه القاعدة في ظل توسُّع البنوك وشركات التكنولوجيا المالية خارج نطاقها التقليدي لخدمة المستهلكين والتجار على حدٍّ سواء. ويهدف الإطار الجديد للمنظِّم إلى منع أي مؤسسة منفردة من أن تصبح البوابة المهيمنة للمعاملات غير النقدية، مما يُقلِّص التركُّز والمخاطر النظامية في منظومة المدفوعات.

وقال البنك المركزي النيجيري في تعميمه: "لا يجوز لأي مؤسسة مالية مرخَّصة تمارس أنشطة استحواذ التجار، سواء بصورة منفردة أو ضمن مجموعة من الكيانات المرتبطة، وتمتلك أكثر من خمسة وعشرين بالمئة (25%) من حصة السوق في أنشطة استحواذ التجار خلال أي فترة اثني عشر شهرًا متتالية، أن تمتلك أكثر من خمسة عشر بالمئة (15%) من حصة السوق في أنشطة إصدار المستهلكين خلال الفترة ذاتها."

يشير إصدار المستهلكين إلى الخدمات التي تُمكِّن المستهلكين من إجراء المدفوعات، بما فيها الحسابات المصرفية وبطاقات الدفع والمحافظ الرقمية وغيرها من أدوات الدفع. أما استحواذ التجار فهو البنية التحتية التي تُمكِّن الشركات من قبول المدفوعات، بما فيها بوابات الدفع وخدمات نقاط البيع (PoS) وأنظمة تسوية التجار.

تسري هذه القاعدة اعتبارًا من 31 ديسمبر 2026، وتهدف إلى منع التركُّز المفرط في منظومة المدفوعات الرقمية المتنامية بسرعة في نيجيريا، التي بلغت قيمة معاملاتها ₦1.2 كوادريليون (884.78 مليار دولار) في عام 2025.

تنطوي هذه الخطوة على تداعيات بالغة الأهمية لكبرى شركات التكنولوجيا المالية كـPaystack وFlutterwave وMoniepoint، التي أمضت سنوات في بناء أعمال مدفوعات تجارية متينة وتتوسَّع بشكل متزايد في خدمات البنكية الموجَّهة للعملاء. ففي يناير، استحوذت Paystack على Ladder Microfinance Bank، وفي أبريل، حصلت Flutterwave على ترخيص بنك تمويل أصغر عقب استحواذها على شركة الخدمات المصرفية المفتوحة الناشئة Mono، في إطار سعي شركات التكنولوجيا المالية إلى تحويل مستخدمي الدفع إلى عملاء مصرفيين.

كما قد تتأثر البنوك التقليدية كبنك أفريقيا المتحد إذا سعت إلى بناء حصة سوقية كبيرة في استحواذ التجار مع الحفاظ على مواقع مهيمنة في الخدمات المصرفية للمستهلكين.

وأفاد البنك المركزي النيجيري بأن المتطلبات الجديدة جاءت استجابةً للمخاوف المتعلقة بتركُّز السوق والاعتماد التشغيلي وظهور مشغِّلين يمتلكون حضورًا سوقيًا واسعًا عبر أنشطة الدفع الرئيسية.

ستنطبق القيود ليس فقط على الشركات المنفردة، بل أيضًا على مجموعات الكيانات المرتبطة. ولا يجوز للمؤسسات المالية التحايل على القواعد بفصل أعمال المستهلكين والتجار في شركات فرعية مختلفة مع الإبقاء على الملكية أو السيطرة المشتركة.

وقال البنك المركزي النيجيري في تعميمه: "تلتزم جميع الكيانات الخاضعة للتنظيم بتقديم تقارير شهرية عن الحصص السوقية وفقًا للنماذج والجداول الزمنية المحددة."

تُشكِّل حدود الحصص السوقية جزءًا من حزمة إصلاحات أشمل تستهدف قطاع المدفوعات. كما يلزم البنك المركزي النيجيري البنوك وشركات التكنولوجيا المالية بالإفصاح عن المالكين المستفيدين النهائيين لحصص المساهمة الكبيرة، ويدفع المشغِّلين نحو استخدام البنية التحتية السحابية المحلية في إطار جهود تعزيز الرقابة وتوطين بيانات المدفوعات الحيوية.

تعكس هذه القواعد توجُّه المنظِّم نحو سوق أكثر تشتُّتًا، تُصان فيه المنافسة على كلا جانبَي منظومة المدفوعات.

وأضاف المنظِّم: "سيرصد البنك المركزي النيجيري الامتثال لأحكام هذا التعميم، وله أن يفرض، متى اقتضت الضرورة، عقوبات رقابية وفقًا للقوانين والأنظمة والمبادئ التوجيهية المعمول بها."