ارتقای سهام Synopsys (SNPS) توسط Piper Sandler بر اساس مومنتوم کارخانه Intel

TLDR

• Piper Sandler سهام Synopsys (SNPS) را از Neutral به Overweight ارتقا داد و هدف قیمتی خود را از ۴۵۰ دلار به ۵۵۰ دلار افزایش داد
• این ارتقا ناشی از بهبود احساسات بازار پیرامون نودهای ساخت 18A-P و 14A اینتل است
• گزارش‌ها حاکی از آن است که اپل و گوگل هر دو از کسب‌وکار فاندری اینتل بهره می‌برند، که می‌تواند لایسنس آی‌پی Synopsys را تقویت کند
• Piper پیش‌بینی EPS سال مالی ۲۰۲۷ خود را به ۱۷.۰۴ دلار و پیش‌بینی درآمد را به ۱۰.۸ میلیارد دلار افزایش داد
• Synopsys رتبه Zacks #2 (خرید) را دارد و برآورد اجماع EPS در ماه گذشته ۳.۷٪ افزایش یافته و به ۱۴.۷۵ دلار رسیده است

Piper Sandler در روز دوشنبه سهام Synopsys را به Overweight ارتقا داد و هدف قیمتی خود را از ۴۵۰ دلار به ۵۵۰ دلار افزایش داد. این هدف جدید نشان‌دهنده رشد حدود ۱۸٪ نسبت به قیمت اخیر سهام یعنی ۴۶۴.۵۸ دلار است.

Synopsys, Inc., SNPS

این ارتقا بر محور رونق گرفتن کسب‌وکار فاندری اینتل قرار دارد. تحلیلگر Piper، Clarke Jeffries، اعلام کرد که احساسات بازار پیرامون نودهای ساخت 18A-P و 14A آینده اینتل در ماه‌های اخیر بهبود یافته است. Synopsys ابزارهای طراحی و آی‌پی برای توسعه تراشه‌های پیشرفته ارائه می‌دهد، بنابراین هنگامی که فعالیت فاندری افزایش می‌یابد، مستقیماً از آن بهره‌مند می‌شود.

موضوع زمانی جالب‌تر می‌شود که به گزارش‌ها درباره کسانی که از فب‌های اینتل استفاده می‌کنند نگاه کنیم. گزارش‌ها نشان می‌دهند که اپل ممکن است از فناوری ساخت اینتل برای برخی تراشه‌های آینده استفاده کند. همچنین گزارش شده که گوگل اینتل را برای تقریباً نیمی از تولید TPU خود تا سال ۲۰۲۸ انتخاب کرده است.

اگر این پروژه‌ها پیش بروند، Piper انتظار دارد که لایسنس‌دهی آی‌پی جدید و فعالیت طراحی را تحریک کنند — و Synopsys موقعیت خوبی برای جذب این تقاضا خواهد داشت.

فاندری اینتل به عنوان یک کاتالیزور

Piper همچنین اشاره کرد که محدودیت‌های ظرفیت در فاندری‌های پیشرفته، پیشنهادات ساخت نوظهور اینتل را از نظر استراتژیک ارزشمندتر کرده است. مشتریانی که به دنبال جایگزین‌هایی برای فب‌های پرمشغله هستند، اکنون دلیل بیشتری برای جدی گرفتن اینتل دارند.

این پویایی می‌تواند از فعالیت گسترده‌تر طراحی نیمه‌هادی حمایت کند و کارهای افزایشی برای Synopsys در بخش‌های آی‌پی و ابزارهای EDA ایجاد کند.

از نظر اعداد، Piper پیش‌بینی درآمد سال مالی ۲۰۲۷ خود را از ۱۰.۷ میلیارد دلار به ۱۰.۸ میلیارد دلار افزایش داد. برآورد EPS سال مالی ۲۰۲۷ نیز از ۱۶.۶۹ دلار به ۱۷.۰۴ دلار افزایش یافت.

این شرکت برخی ریسک‌ها را نیز مطرح کرد. این ارتقا به شدت به دامنه واقعی تعهدات مشتریان به فاندری اینتل بستگی دارد. فرآیند 14A اینتل هنوز در حال توسعه است، بنابراین مومنتوم کوتاه‌مدت بر 18A-P متکی است. Piper همچنین به رقابت فزاینده EDA، کاهش احتمالی هزینه‌های تحقیق و توسعه نیمه‌هادی و محدودیت‌های تجاری جهانی به عنوان موارد قابل توجه اشاره کرد.

وال استریت در مجموع صعودی است

Synopsys در حال حاضر میانگین توصیه کارگزاری ۱.۷۷ از ۵ را دارد و بین خرید قوی و خرید قرار می‌گیرد. از ۲۲ توصیه تحلیلگر رصد شده، ۱۴ مورد خرید قوی و یک مورد خرید است — که به ترتیب ۶۳.۶٪ و ۴.۶٪ از کل را تشکیل می‌دهند.

برآورد اجماع Zacks برای سال مالی جاری در ماه گذشته ۳.۷٪ افزایش یافته و به ۱۴.۷۵ دلار به ازای هر سهم رسیده است. این روند تجدیدنظر، Synopsys را به رتبه Zacks #2 (خرید) رساند.

طبق اعلام این شرکت، فعالیت مرتبط با 18A-P در Piper کاتالیزور مهم‌تر کوتاه‌مدت است، در حالی که انتظار می‌رود کشش گسترده‌تر فاندری اینتل به مرور زمان افزایش یابد.

این مطلب با عنوان ارتقای سهام Synopsys (SNPS) توسط Piper Sandler بر اساس مومنتوم فاندری اینتل، برای اولین بار در CoinCentral منتشر شد.