Por que as empresas de infraestrutura fintech serão maiores do que os bancos até 2030

A Mudança Silenciosa que Acontece por Detrás de Cada Transação Financeira

A maioria das pessoas ainda pensa que os bancos estão no centro do universo financeiro.

Durante séculos, foi assim.

Detinham as licenças. Controlavam o dinheiro. Eram proprietários das relações com os clientes. Se quisesse poupar, pedir emprestado, investir ou movimentar dinheiro, o banco era o guardião.

Mas algo fascinante está a acontecer nas profundezas do mundo financeiro.

As empresas que criam a tecnologia que alimenta os serviços financeiros modernos estão a começar a capturar mais valor do que as instituições que tradicionalmente detinham as próprias finanças.

O futuro pode não pertencer aos bancos.

Pode pertencer aos criadores.

Aos fornecedores de API.

Às plataformas de conformidade.

Às empresas de Banking-as-a-Service.

Aos fornecedores de infraestrutura de pagamentos.

À camada invisível que alimenta a próxima geração de produtos financeiros.

E até 2030, estas empresas de infraestrutura fintech poderão tornar-se os intervenientes mais influentes nas finanças globais.

Os Números Apontam numa Só Direção

Durante anos, o fintech foi visto como um nicho disruptivo.

Hoje, está a tornar-se uma força económica.

Não é um crescimento incremental.

É uma transformação completa.

Enquanto as receitas da banca tradicional continuam a crescer a um ritmo relativamente modesto, as empresas fintech estão a expandir-se várias vezes mais rapidamente, capturando partes maiores da cadeia de valor dos serviços financeiros.

O detalhe mais importante?

O segmento de crescimento mais rápido não é o fintech para consumidores.

É a infraestrutura.

A Próxima Vaga Fintech Não São Apps para Consumidores

Quando as pessoas ouvem "fintech", pensam frequentemente em carteiras digitais, apps de investimento ou bancos online.

A próxima década será definida por empresas que fornecem os sistemas subjacentes que permitem a milhares de negócios oferecer serviços financeiros sem se tornarem bancos.

Isto inclui:

• Banking-as-a-Service (BaaS)
• Infraestrutura de pagamentos
• Plataformas de conformidade
• Verificação KYC e de identidade
• Soluções de finanças integradas
• APIs financeiras
• Infraestrutura de crédito
• Sistemas de gestão de risco

Em vez de criar produtos para consumidores, estas empresas constroem os trilhos que alimentam ecossistemas inteiros.

Pense nelas como o sistema operativo das finanças modernas.
A maioria dos utilizadores nunca as vê.

No entanto, quase todas as transações dependem delas.

As Finanças Integradas Estão a Criar uma Oportunidade de 7 Biliões de Dólares

Uma das maiores razões pelas quais as empresas de infraestrutura estão a vencer é as finanças integradas.

Os consumidores preferem cada vez mais produtos financeiros integrados diretamente nas plataformas que já utilizam.

Não querem sair de uma app.

Não querem outra relação bancária.

Querem serviços financeiros disponíveis exatamente onde precisam deles.

Imagine:

• Obter um empréstimo enquanto faz compras online
• Receber financiamento empresarial dentro de um software de contabilidade
• Abrir uma conta dentro de um marketplace
• Aceder a seguros durante o checkout

O produto financeiro desaparece na experiência do utilizador.

As finanças tornam-se invisíveis.

Essa preferência muda tudo.

Porque alguém ainda precisa de fornecer a infraestrutura bancária por detrás dessas experiências.

E é aí que as empresas de infraestrutura entram.

O Banking-as-a-Service Está a Tornar-se a Espinha Dorsal das Finanças Modernas

Todos os produtos de finanças integradas bem-sucedidos dependem de uma camada de backend invisível.

Essa camada é o Banking-as-a-Service.

Os fornecedores de BaaS tratam de:

• Conformidade regulatória
• Licenças bancárias
• Criação de contas
• Infraestrutura de pagamentos
• Sistemas de liquidação
• Gestão de risco
• Capacidades bancárias centrais

Entretanto, as marcas focam-se na experiência do cliente e na distribuição.

O resultado?

As empresas podem lançar produtos financeiros muito mais rapidamente do que as instituições tradicionais.

Muitas empresas reportam uma redução do tempo de entrada no mercado de cerca de 60% ao recorrer a fornecedores de Banking-as-a-Service em vez de construir tudo internamente.

Os vencedores não são necessariamente as empresas que os clientes veem.

Os vencedores são frequentemente as empresas que alimentam tudo em silêncio nos bastidores.

A Distribuição Está a Tornar-se Mais Valiosa do que os Balanços

Durante décadas, os bancos detinham uma vantagem poderosa.

Os seus balanços.

O seu capital.

As suas licenças.

Essas vantagens ainda importam.

Mas num mundo digital em primeiro lugar, a distribuição importa cada vez mais.

As empresas que se posicionam entre os consumidores e os serviços financeiros controlam as experiências dos clientes.

Controlam o envolvimento.

Controlam os dados.

E cada vez mais, controlam o crescimento.

Uma empresa com milhões de utilizadores ativos pode integrar produtos financeiros diretamente no seu ecossistema sem se tornar um banco.

O fornecedor de infraestrutura financeira torna-se a ponte que liga:

• Capacidades bancárias reguladas
• Plataformas tecnológicas
• Consumidores
• Empresas

Isto cria um poderoso efeito de rede que as instituições tradicionais frequentemente têm dificuldade em replicar.

A Ásia-Pacífico Está a Tornar-se o Centro da Revolução Fintech

A próxima geração de líderes fintech pode não vir das capitais financeiras tradicionais.

Pode surgir da Ásia.

Espera-se que a região Ásia-Pacífico se torne o maior mercado fintech do mundo antes do final da década.

Países como:

• Índia
• China
• Indonésia
• Singapura

estão a criar ecossistemas financeiros digitais a uma velocidade sem precedentes.

A Índia, em particular, destaca-se.

Com uma taxa estimada de adoção de fintech de cerca de 87%, o país tornou-se um dos ambientes fintech mais ativos do planeta.

Iniciativas apoiadas pelo governo, tais como:

• India Stack
• UPI
• Account Aggregator
• ONDC
• Frameworks de KYC digital

criaram um ambiente de inovação que muitos países estão a tentar replicar.

O resultado é um ecossistema fértil onde as empresas de infraestrutura podem escalar rapidamente.

Os Bancos Estão a Enfrentar uma Realidade Difícil

Os bancos não estão a desaparecer.

Longe disso.

Continuam a ser essenciais para o sistema financeiro global.

No entanto, enfrentam vários desafios estruturais:

Tecnologia Legada

Muitas instituições ainda operam em sistemas com décadas de existência, difíceis e dispendiosos de modernizar.

Custos de Conformidade Crescentes

As obrigações regulatórias continuam a aumentar globalmente.

Desenvolvimento de Produtos Mais Lento

O lançamento de novos produtos requer frequentemente navegar por processos internos complexos e restrições tecnológicas.

Expectativas dos Clientes

Os consumidores esperam cada vez mais experiências digitais fluidas que espelhem a velocidade e a simplicidade das plataformas de software modernas.

As empresas fintech focadas em infraestrutura foram construídas para este ambiente.

São API-first.

Cloud-native.

Centradas nos programadores.

E concebidas para iteração rápida.

A Pilha de Infraestrutura que Alimenta o Futuro

O futuro ecossistema financeiro está a ser construído por fornecedores de infraestrutura especializados em múltiplas camadas.

Infraestrutura de Pagamentos

Empresas que permitem transações à escala global.

APIs Bancárias e BaaS

Plataformas que ligam empresas a serviços bancários regulados.

Conformidade e Verificação de Identidade

Soluções que automatizam KYC, AML, prevenção de fraude e fluxos de trabalho regulatórios.

Infraestrutura de Dados

Plataformas que ajudam as empresas a tomar decisões financeiras mais inteligentes através de informações em tempo real.

Infraestrutura de Crédito

Tecnologia que alimenta produtos de crédito sem exigir que as empresas construam operações de crédito de raiz.

Segurança e Identidade Digital

Sistemas que garantem confiança em ambientes financeiros cada vez mais digitais.

Estas empresas não precisam de milhões de clientes.

Precisam de milhares de empresas.

E essas empresas servem coletivamente centenas de milhões de utilizadores finais.

A Mudança de Valor Real Já Começou

Até 2030, espera-se que as empresas fintech representem uma parte significativamente maior das avaliações dos serviços financeiros globais.

Isto reflete uma mudança mais profunda.

O valor está a passar da propriedade de produtos financeiros para a propriedade de infraestrutura financeira.

As empresas que constroem os trilhos estão a tornar-se tão importantes quanto as instituições que neles operam.

Talvez até mais importantes.

Por que Isto Importa para Programadores, Criadores e Empreendedores

Para programadores de software, fundadores e profissionais de tecnologia, esta tendência cria oportunidades enormes.

A próxima geração de gigantes financeiros pode não parecer bancos.

Podem parecer empresas de tecnologia.

As competências mais valiosas incluem cada vez mais:

• Design de API
• Integrações financeiras
• Arquitetura de finanças integradas
• Sistemas de verificação de identidade
• Orquestração de pagamentos
• Automatização de conformidade
• Implementação de Banking-as-a-Service

Para os programadores na Índia especialmente, o momento não poderia ser melhor.

O país está a tornar-se um dos maiores laboratórios mundiais de inovação fintech.

A infraestrutura que está a ser construída hoje irá provavelmente alimentar experiências financeiras para milhares de milhões de pessoas ao longo da próxima década.

O maior equívoco sobre o fintech é que irá substituir os bancos.

Provavelmente não é isso que acontece.

Os bancos continuarão a fornecer capital, licenças e bases regulatórias.

Os consumidores interagem cada vez mais com os serviços financeiros através de apps, marketplaces, plataformas de software e ecossistemas digitais, não diretamente através dos bancos.

À medida que essa tendência se acelera, as empresas que controlam a infraestrutura que liga esses mundos irão capturar uma quota desproporcionada de valor.

O futuro das finanças pode não pertencer às instituições que detêm o dinheiro.

Pode pertencer às empresas que constroem os canos pelos quais esse dinheiro circula.

E até 2030, essas empresas de infraestrutura poderão tornar-se maiores, mais influentes e mais valiosas do que os bancos a que outrora serviram.

Why Fintech Infrastructure Companies Will Be Bigger Than Banks by 2030 was originally published in Coinmonks on Medium, where people are continuing the conversation by highlighting and responding to this story.