Акции Tesla (TSLA) растут — но это не связано с электромобилями

TLDR

• Акции Tesla выросли на 1,5% до 412,42$ в понедельник после того, как президент Трамп объявил о меморандуме о взаимопонимании между США и Ираном, улучшив общие настроения на рынке.
• Цены на нефть упали на 5% до около 83$ за баррель после сделки, которая включает прекращение огня, смягчение санкций против Ирана и повторное открытие Ормузского пролива.
• Последние квартальные результаты Tesla превзошли прогнозы по EPS (0,41$ против прогноза 0,39$), хотя выручка в размере 22,39 млрд$ оказалась немного ниже консенсусного показателя в 22,96 млрд$.
• Интерес инвесторов по-прежнему сосредоточен на амбициях Tesla в области ИИ, роботакси и гуманоидных роботов, а не на продажах электромобилей, которые упали на 23% в годовом исчислении в апреле.
• Аналитики придерживаются консенсусного рейтинга «Hold» по TSLA со средней целевой ценой 404,37$; Уолл-стрит прогнозирует EPS около 7$ к 2029 году.

Акции Tesla (TSLA) открыли неделю на позитивной ноте, поднявшись на 1,5% до 412,42$ в понедельник утром, поскольку рынки отреагировали на новости о мирном соглашении между США и Ираном.

Tesla, Inc., TSLA

Президент Трамп объявил о меморандуме о взаимопонимании, призванном фактически положить конец конфликту, начавшемуся три месяца назад. Сделка включает прекращение огня, смягчение иностранных санкций против Ирана, прекращение военно-морской блокады США и повторное открытие Ормузского пролива. Ядерная программа Ирана вступит в 60-дневное переговорное окно.

Фьючерсы на S&P 500 выросли на 1,4%, а фьючерсы на промышленный индекс Dow Jones прибавили 1% на этих новостях.

Цены на нефть резко упали после объявления. Международный эталонный сорт нефти снизился на 5% до около 83$ за баррель, по сравнению с максимумами выше 115$ за баррель в апреле.

Исторически более низкие цены на нефть снижают привлекательность электромобилей по сравнению с автомобилями на бензине. Однако иранский конфликт в любом случае мало способствовал росту продаж электромобилей в США — продажи новых электромобилей фактически упали на 23% в годовом исчислении в апреле. Более серьёзным тормозом для отрасли стала отмена федерального налогового кредита на покупку в размере 7 500$ в прошлом сентябре.

Продажи подержанных электромобилей действительно показали определённую силу, выросши на 17% в годовом исчислении, хотя Tesla существенно не выигрывает от этого рынка.

Интерес инвесторов сосредоточен на ИИ, а не на автомобилях

Уолл-стрит сейчас не особо следит за показателями продаж электромобилей. Бычий аргумент в пользу Tesla строится вокруг автономности, гуманоидной робототехники и ИИ — и этот нарратив сохраняется.

Tesla запустила сервис роботакси около года назад в Остине, штат Техас. С тех пор сервис расширился до четырёх городов.

На фронте робототехники Tesla недавно остановила производство Model S и Model X на своём заводе в Фримонте, Калифорния, чтобы перепрофилировать мощности на массовое производство гуманоидного робота. Компания также прекратила выпуск Model Y для сосредоточения на том же направлении.

Последние квартальные результаты Tesla превзошли ожидания по EPS. Компания сообщила о 0,41$ на акцию против прогноза в 0,39$. Выручка составила 22,39 млрд$, что на 15,8% больше в годовом исчислении, но немного ниже 22,96 млрд$, которые ожидали аналитики.

Мнения аналитиков и институциональная активность

Tesla не наращивала годовой EPS с 2022 года. Аналитики прогнозируют EPS в размере 1,19$ на текущий год и ожидают, что акции превысят пик 2022 года около 4$ за акцию к 2029 году — с оценками близкими к 7$.

Консенсусный рейтинг аналитиков по TSLA составляет «Hold» со средней целевой ценой 404,37$. Из 44 аналитиков, освещающих акции, 22 имеют рейтинг «Buy», 17 — «Hold» и 5 — «Sell».

Продажи инсайдеров

Директор Кэтлин Уилсон-Томпсон продала 26 409 акций 30 апреля по средней цене 378,11$. Финансовый директор Вайбхав Танеджа продал 3 000 акций 13 мая по цене 450,00$, при этом продажа была связана с удержанием налогов на вестинговые акционерные вознаграждения.

Инсайдеры продали в совокупности 57 824 акции на сумму около 21,6 млн$ за последние 90 дней.

TSLA открылась на отметке 406,43$ в понедельник, с 52-недельным диапазоном от 288,77$ до 498,83$ и рыночной капитализацией около 1,53 трлн$.

Материал Tesla (TSLA) Stock Is Up — But It Has Nothing to Do With EVs впервые опубликован на CoinCentral.