Акції Palo Alto Networks (PANW) перевершили очікування щодо прибутку, оскільки виручка зросла на 31%

TLDR

• Palo Alto Networks опублікувала скоригований EPS за 3 квартал у розмірі $0,85, перевищивши консенсус-прогноз у $0,80.
• Виручка досягла $3 млрд, зрісши на 31% у порівнянні з минулим роком, перевищивши очікування в $2,94 млрд.
• Портфель замовлень компанії зріс на 36% до $18,4 млрд, також випередивши прогнози аналітиків.
• PANW зріс більш ніж на 10% у позабіржових торгах, після чого відкотився назад, оскільки інвестори відзначили, що перевищення частково зумовлене поглинаннями.
• Кілька аналітиків підвищили цільові ціни: Evercore ISI — до $375, Stifel — до $330.

Palo Alto Networks (PANW) у вівторок опублікувала результати за третій квартал фінансового 2026 року, які перевершили всі основні показники.

Скоригований прибуток на акцію склав $0,85, що вище консенсусу Уолл-стріт у $0,80 і вище показника $0,80 за аналогічний квартал минулого року. Виручка досягла $3 млрд, перевищивши оцінку в $2,94 млрд.

У вівторок ввечері акції злетіли більш ніж на 10% у позабіржових торгах. До середи на передторговій сесії більшість цих здобутків було втрачено — акції торгувалися з падінням приблизно на 4,8%. Нещодавно акція перебувала поблизу позначки $297,18, трохи нижче 52-тижневого максимуму $302,95.

Palo Alto Networks, Inc., PANW

Виручка зросла на 31% у порівнянні з минулим роком. Органічні продажі без урахування поглинань зросли на 14%.

Портфель замовлень компанії зріс на 36% до $18,4 млрд, також перевищивши консенсус аналітиків. Щорічний регулярний дохід від безпеки нового покоління (Next-Generation Security) зріс на 60% у порівнянні з минулим роком.

Поглинання рушать зростання

Розрив між загальним і органічним зростанням відображає одночасне поглинання кількох компаній. Найбільшою з них є компанія з безпеки ідентифікації CyberArk, яку Palo Alto придбала за готівку та акції; угода закрилася у лютому, оцінивши CyberArk приблизно в $25 млрд.

Виручка від продуктів зросла на 31% завдяки замовленням на міжмережеві екрани, XSIAM, рішенням ШІ та SASE, а також внеску від CyberArk і поглинання Chronosphere.

Керівництво підвищило прогноз на 4 квартал фінансового 2026 року більш ніж на суму перевищення. Також було зазначено, що як органічні, так і неорганічні очікування на 4 квартал зросли понад суму перевищення, хоча чіткого розподілу між органічним і неорганічним зростанням надано не було.

Аналітики підвищують цільові рівні

Кілька аналітиків підвищили цільові ціни за підсумками результатів.

Evercore ISI підвищила ціль із $320 до $375. Cantor Fitzgerald — із $285 до $340. Wells Fargo підвищила з $285 до $325, а Citizens — з $250 до $320 із рейтингом Market Outperform. Stifel підвищила ціль із $275 до $330, зберігши рейтинг Buy, посилаючись на сильне виконання як в органічному, так і в неорганічному зростанні.

Угода з CyberArk додає програмне забезпечення для захисту ідентифікації до платформи Palo Alto. ШІ-агенти — програмне забезпечення, яке використовує моделі ШІ для виконання складних завдань, — потребують доступу до приватних даних і зовнішніх комунікацій, створюючи нові вектори атак. Управління ідентифікацією розглядається як ключовий рівень захисту.

Okta, конкурент у сфері безпеки ідентифікації, побачила стрибок акцій на 30% після власного звіту про прибутки минулого тижня, коли інвестори відреагували на потенціал програмного забезпечення для ідентифікації агентів. CyberArk має аналогічне програмне забезпечення, анонсоване наприкінці 2024 року, яке тепер інтегрується до ширшої платформи Palo Alto.

Публікація Palo Alto Networks (PANW) Stock Beats Earnings as Revenue Jumps 31% вперше з'явилася на CoinCentral.